今年双11事件正式开幕后，天猫发布的实时成交量数据在短短半小时内达到3723亿，再次显示出“剁手”的强大购买力。
1.狂欢式冲动购物剁手族开启提前消费
不断上升的购物交易额，除了受到购买需求增加和经济实力提升的刺激外，也是提前消费也贡献了可观的消费额.的结果，双十一期间，支付宝在原有用户花店额度的基础上增加了专门用于购物的临时额度，用户可以利用这个临时额度购买更多的商品。
从本质上说，花呗属于消费贷款，因为它只需要一个月内还清借款就不需要支付利息,的规则，使用花坛的用户数量正在增加。此外，支付宝还有另一个贷款service-借呗,没有免息机制，贷款利率由系统根据用户整体资质确定。贷款流程比银行贷款简单快捷。这个市场类似于花呗和借呗这种模式的借贷业务还有很多，它们背后是否会有金融风险，值得关注。
2.蚂蚁集团业务模式
先看蚂蚁集团的商业模式：
如上图所示，蚂蚁集团的业务主要分为两部分。表面业务广泛应用于日常生活中，如电影票购买、火车票购买、生活费支付、ant forest、运动计步等。但这部分业务的利润相对较小。蚂蚁利用这些快捷方便的商业门户流失用户。在用户习惯了支付宝之后，蚂蚁以各种方式吸引用户使用其底层业务中的服务内容。其中，以下两个数字支付、花呗借呗、余额宝，以及之前大热的区块链，构成了蚂蚁集团的主要利润来源。的例子是用户从表层业务进入底层业务的具体过程：
第一种：花钱借钱在支付宝各个端口设置广告。当用户使用支付宝结算时，用户的支付界面会出现随机减花支付等信息。当用户为了省钱而使用花蕾时，就从表面上的购物和娱乐变成了底层财富管理中的花呗业务。
第二：最常见最常用的支付宝金融产品：余额宝。在余额宝的初始利息收入比其他同类产品更加突出的时候，大量活跃用户的沉淀，也促使越来越多的人开通余额宝储蓄。余额宝本身也属于蚂蚁集团的底层财富管理业务之一。呢
此外，还有一种现象，由于下月还花没有利息，资金放入余额宝可以赚取利息收入，很多年轻人把钱花在花上，同时把工资等现金存入余额宝，俗称“白豹青年”。
图|来源：微博
3.花呗、借呗背后的运营风险
《白豹青年》的操作表面上看很巧妙，可以说是空手套白狼。然而，在通过花呗信用消费，一旦没能抑制消费冲动，次月还款额的增加会带来很大压力。和柏华，虽然下个月的全额还款没有利息，但分期付款或只支付最低金额将收取一定的利息。用余额宝的收入弥补这笔费用一般是不够的。如果收入不能覆盖贷款金额，可能会逾期。借款本身会收取利息，所以也有逾期用户的风险。
从这个角度来说，花贷的经营风险主要在于大量的逾期用户。从操作层面来说，还是存在一些财务风险的。
先来看看和借白的放贷流程：假设蚂蚁金服成立关联业务子公司时，注册资本为30亿，子公司用这30亿注册资本作为抵押物向银行放贷60亿。通过花呗、借呗渠道放款给用户后，公司就有了一笔金额为90亿的应收账款，也就是资产。之后公司再把这90亿的应收账款和预期收益（贷款利息）打包进行发债，发售债券再得到90亿资金 ，就能继续通过花呗、借呗放贷，然后再打包发债，这就是资产证券化（abs），30亿的注册资金通过这种方式放大经营杠杆，可能变为数百亿的贷款余额。共有90亿资金
这些通过资产证券化发行的债券一般分为a、b、c三层，整个债券包的收益会优先给a，所以a层的风险最低，c层对应的风险最高。另外，风险与收益成正比，所以a层收益最低，c层收益最高。整个债券包的风险在于，花钱借钱的借款人逾期、违约、不拖欠，那么购买c级债券的人首先承担风险，本金和收益无法支付。如果违约金额较大，b、a级本金可能无法足额偿付，类似于2008年美国次贷危机。
图|来源：哔哩哔哩涨主宝六
如上图，假设发行的债券包总规模10亿，a股7亿，预期收益率6.1%；b股2.5亿，预期收益率7.5%；丙类股5000万，预期收益率高达18%。如果借款人此时违约，只能收回9.5亿元，则先支付a类和b类债券持有人本金，c类债券持有人本金损失5000万元。以此类推，如果借款人大规模违约，只能收回7亿元，则优先支付a级债券，b、c级债券本金无法支付。回收资金不足7亿元的，不能全额支付a级债券本金。
现实中蚂蚁集团的子公司可能通过银行销售金融产品购买c级债券。因此，一旦借款人批量违约，风险可能会从蚂蚁公司转移到购买该公司理财产品的投资者身上。例如，如果用户购买了5万元蚂蚁某子公司x年利率4%的低风险固定收益理财，x公司用出售理财所筹集的资金去购买了蚂蚁另一家子公司y的c级债券，如果c级债券违约未能如期兑付，x公司理财产品中买债券的本金和利息无法如期收回，则购买此理财产品的用户也会承受相应的理财产品违约风险，并不能保本保息。
如果允许蚂蚁通过资产证券化无限期放贷，很可能会造成金融风险。所以之前监管也对资产证券化的资金要求做了规定，从而限制了蚂蚁的行为。蚂蚁后续的花呗、借呗放款只能和银行合作，由银行出资，蚂蚁就相当于变成了中介的角色。
所以蚂蚁的利润大大减少，这也是马云前段时间说“银行是当铺”的深层次原因。
对于习惯提前消费甚至借钱的人，建议在偿付能力没有问题的情况下，把无息的羊毛花掉是可以的，但是收回借钱等其他信用贷款需要理性考虑。
花呗分期怎么用（花呗怎么分期付款买东西）
花园今年有很多花样。
花芽通用定额，花芽分期独家定额，花芽分期独家定额，爱家独家定额，花芽快充定额…
除了花蕾一般额度的一个月免息期外，只要用户使用就会产生分期付款费用，否则用户余额宝额度被冻结。但是这些可以直接带来利润的花苞衍生分期额度还是停留在具体场景。
2020年，支付宝开始加大“柏华分期”——的推广力度，这是一款不限制特定场景使用，直接产生分期费用的产品，类似于银行的自动分期信用卡。
显然，一般版本的花园已经不能满足蚂蚁金服的现金需求了。
花了五年的时间，让一般版的花圃培养起用户的习惯和市场，一度掀起了羊毛党的“套现”热潮。现在终于到了“分期摘果”的阶段。
长期征地，贴花材料，分期催花
“我们一直在分阶段推广花芽和花蕾，每次的奖励政策都有点不一样。”江苏支付宝支付代码服务提供商王松告诉刘欣财经，她最近分阶段推广了这个花园。返利金额=分期(3、6、12)支付码花园的支付金额*相应的奖励比例(0.2%、0.6%、0.8%)。
推广花芽分期需要耗费大量精力，因为要去线下商家展会，让商家完成装订，把花芽分期的材料粘贴到商家店铺的显眼位置。
王松和他的合作伙伴更喜欢直接做花坛的贴标推广，而不是分阶段做花坛的推广。这个推广只是把花蕾的素材(贴纸)粘贴到线下商家的收银位，然后拍4张照片上传。每天100家店起步，每家店贴吧，提成4元，每天收入300-500元。
当然，说到返利，还是分期付款的好。
支付宝分阶段推广鲜花，线上和线下双管齐下，全方位鼓励商家和用户。
在商家端，网上有一个“芝麻go”服务，将芝麻信用和花园绑定在一起。从表面上看，商家通过预授权的方式规避会员费和预付费，让大街小巷大大小小的编码员轻松上手，获得更广泛的流量来源。事实上，支付宝已经在无形中推广了自己的花芽和花芽分期。
在网上，支付宝是通过系统内各种服务商推广的。从支付宝的开放平台页面开始，支付宝在2017年开始通过花艺分期服务商推广线下花艺分期。
近年来，支付宝一直通过花店分期线下支付服务商在线推广花店分期。促销业务政策在不断变化，给服务商和商家的返点也在不断变化。
此外，自2019年以来，支付宝还一直在招聘专门的花蕾在线交易服务提供商，负责向商家推广app支付、电脑网站支付和移动网站支付产生的花蕾分期交易。
在用户方面，前几天，刘欣财经发现支付宝已经分阶段将花蕾直接放到了用户的支付码线上。
当用户打开支付宝，点击pay，选择支付方式，可以看到除了账户余额、银行卡、花苑，还有一个花苑分期。
截图来自：支付宝app
事实上，2019年3月，刘欣财经报道称，支付宝推出了花店分期付款码，用户只需花满100元即可使用花店分期付款。
分期付款不同于鲜花付款。
花园分期付款是指用户在支付订单时，可以选择分期付款。票据发出后，他会按照订单选择的期数按时还款；花园分期付款一般支持3期、6期、12期，具体费率不确定。
花园有固定的记账日期和还款日期，可以在记账日期前提前还款，还款无需支付手续费。
为了鼓励用户使用花园分期付款，支付宝还发行了t
花圃分期定额不同于花圃一般定额，不会占用一般定额，除非用户对花圃分期的独占定额不足，一般定额都会被占用。
有趣的是，支付宝除了花园分期独家配额外，还衍生了花园分期和爱家的独家配额，即用户在海尔、科勒、戴森、九阳、格力、美的、suning.cn、西门子、boss electric等品牌商家消费时可以优先使用的独家配额。
超级消费场景分期帝国
2015年4月，花园正式启动，至今已有五年。在过去的五年里，柏华尽一切努力抢占信用支付市场。在信用卡难以覆盖的低迷市场和千禧一代中，柏华有一定的优势。
由于开票前还款没有手续费，所以不容易积累余额。即便如此，2019年10月底，财新报以贷款援助数据，花蕾余额达到2000多亿元。
相比之下，消费金融行业领头羊兆联消费金融截至2019年底的贷款余额为861.63亿元，平安银行经典消费金融产品“信宜贷”截至2019年底的贷款余额为1573.64亿元，旺信银行截至2019年12月底的贷款余额为1006亿元。
在消费金融市场上，一个花园的实力已经超过了大多数企业和私人银行。
jd。比柏华早一年推出的com百条，近几年表现不太好。截至2019年底，京东白条的资产为698亿元。
今年以来，jd.com数码分公司通过“京东”等项目，尝试从线下渠道推广借条。com惠民达人”(类似于柏华分期服务商，可以签约京东金融合伙人，将京东金融的借条、金条等产品推给朋友，按比例获得推广佣金)，但要赶上柏华还有很长的路要走。
现在支付宝推动花芽从线上到线下的分期。可以预见，花芽的平衡将迎来大规模的增长。当然，更直接的是，花蕾可以为蚂蚁金服创造更可观的收入。
此前有媒体报道称，柏华主要运营商重庆蚂蚁小额贷款有限公司2019年前三季度营业收入41.4亿元，净利润10.23亿元。这个利润水平也超过了大多数消费金融公司和私人银行。
在蚂蚁金服甚至整个阿里生态系统的支持下，柏华staging在获取客户和控制风险方面处于领先地位，对于消费金融市场的其他玩家来说，它绝对是一个没有竞争力的对手。
四川一个三线小镇的gitzo销售员告诉刘欣财经，在他所在的地区，花苞已经分阶段进入各大手机店，大部分顾客都被分期无息的优惠政策抢走了。“一般用户都有花。花蕾的接受度很高。店员可以用ipad快速接单，我们需要向用户解释我们的产品。”以上业务员觉得很无奈。
后疫情时代，分阶段推广花芽，对于刺激消费，促进国内消费升级有一定意义。
(以上名字均为假名)
用花呗要利息吗（花呗的钱怎么越还越多）
你好，因为我一直在以各种方式使用信用卡和花店，所以我也会分析这背后的商业逻辑。
首先，支付宝采取了类似银行信用卡的模式。从你的角度来说，如果你总是按时还贷，是不会产生利息的，相当于免费借他一段时间的钱，然后每个月10号还贷。但是每个开花店的商家都要交手续费。根据每个商家的来源不同，从花店收钱的比例也不同，基本在0.6%-1%之间。也就是说，你花1000元在花店，商家要给花店支付6-10元的手续费。那么商家自然不会亏本做生意，这个成本也会加到商品单价上。
但你会说，我直接用银行卡支付，也是这个价格。从这个角度来说，当然是用来吸引你提前消费，或者说也是吸引客户的一种手段。
比如商家a开了花店或者信用卡，商家b没有，但是商品价格一样。那么我们肯定会选择开了花店或者信用卡的卖家，这样可以缓解现金流。因此，为了获得更多的客户，商家也非常愿意开放花园。
第二，你通过花蕾支付商家。许多商家不能立即收到付款。买方有必要在收到付款前确认收到。然后这段时间没有实际支出，他的实际账期也没那么长。虽然最长的账期是41天，但实际消费很少集中在对账单出来后的第二天，任何一天都有可能。所以他的经济压力并没有你想象的那么大。
第三，鲜花会增加客户的粘性。有了这样的功能，更多的客户会选择使用支付宝，从其他地方盈利的几率会大大增加。只要客户习惯了使用花店，支付宝就会获得巨大的客户群，客户群是所有电商的利益来源。
第四，你现在一直在按时还款。可能你某个月缺钱，就会延期还款，所以会有利息。而按时还款只是消费者行为的一部分。上亿人在花钱。从概率上来说，拖延还款或者分期付款的人肯定很多。或者遇到意外情况，不能及时还贷，被迫选择延期还款或分期付息。
一旦发生这种情况，让我们看看柏华的利率。日利率是0.05%，所以一天一万的利率是5元钱，一年365天，1825元。年利率高达18%。这个利率和高利贷没有太大区别。
而且，我们前面说过，客户是有粘性的。曾经的客户离不开支付宝，现在很多人把钱放在支付宝里。支付宝余额宝的基金利率在历史上最高的时候只有4%，目前基本是1.5%。有庞大的客户群，利差带来的利润无与伦比。
第五，花园衍生的商业利益圈巨大。鼓励消费者分期付款，不考虑之前的分期免息。很多对世界没有深入接触的同学或者初入职场的小白领都会看到自己喜欢的东西，会在买买中动心去买。这反过来促进了商家的利益，所以商家愿意支付花园的手续费。
柏华后台
最终，柏华赚取的利息只是其利润的一小部分。如果你不想在新的财务模式下做奴隶，就要掌握它的还款规律，利用好它的账期，按时还贷，利益最大化。
花呗怎么还款（花呗还钱怎样还）
现在我们已经进入了互联网时代，互联网带来的便利无法解释清楚。互联网到来的时候，也成就了很多企业，阿里巴巴就是其中之一。可以说阿里巴巴改变了国内的支付方式，它的支付宝软件给人们带来了很多好处。随着越来越多的人接受无现金支付，支付宝成为最常用的软件。与微信不同，微信主要用于支付，而支付宝是一款超级金融软件。
花园是这个软件的一个功能。相信大家对花园都不陌生。这项功能自推出以来一直深受年轻人的喜爱。现在使用花坛的人数还在上升，但花坛的本质是透支消费，也就是透支我们的未来。但是，理性消费也不是不可能的。有人用花坛越来越好，有人用花坛真的“越来越好”。
不过这次主要讲一下花蕾的还款方式。小编想问大家，还款通常是提前的吗？还是过了偿还的时间？估计很多人会说：“想起来就还。”只要不逾期，只要想起来就可以还。在很多人眼里，还款时间是不固定的。
的确，提前还款和还款日还款没有区别，区别只是几毛钱或者几块钱。但是对于某些人来说，还款方式影响很大。因为还款时间决定了钱可以用的时间，很多人都想把钱的收益最大化，但是还款时间晚了会有利息，提前还款的话可以减少一些。
而且一般来说，如果你只是用花来提前消费，那么花根本起不到任何作用，因为你为你的购物买单，并没有给你带来任何其他的好处。一些微商人士喜欢用这笔钱购物，然后卖给其他人。
但是，在还款日还款会有一个弊端。如果你记得的话，很好。如果你不记得了，那就是过期了。这不是一件好事。逾期会对我们的信用造成很大影响，甚至降低额度。如果真的想延长时间，不想有兴趣，那也没办法。其实在计费日的第一天就可以享受免息消费，但是这个免息是有时间限制的。
但是，我建议你不要在那个时间点还钱。俗话说，沿河而行，不能出错。要养成良好的还款习惯。有没有更好的意见？
